從去年夏天開始，互聯(lián)網(wǎng)理財(cái)產(chǎn)品就猶如雨后春筍般映入人們的眼簾，春節(jié)期間微信理財(cái)通也加入到了互聯(lián)網(wǎng)理財(cái)大戰(zhàn)中。

2014年1月15日晚間，微信理財(cái)通在微信“我”界面的“我的銀行卡”頻道中，微信理財(cái)通客服正式上線，在“我的銀行卡”頻道里，投資者只要綁定相關(guān)合作銀行的銀行卡就能購(gòu)買微信理財(cái)通。理財(cái)通是由騰訊公司推出的基于微信的金融理財(cái)開放平臺(tái)，首批接入華夏基金等一線大品牌基金公司。從2014年1月16日公開測(cè)試至1月28日，共計(jì)13個(gè)自然日，理財(cái)通的規(guī)模已經(jīng)突破百億。

技術(shù)保障：理財(cái)通后臺(tái)有騰訊的大數(shù)據(jù)支撐，海量的數(shù)據(jù)和云端的計(jì)算能夠及時(shí)判定用戶的支付行為存在的風(fēng)險(xiǎn)性?；诖髷?shù)據(jù)和云計(jì)算的全方位的身份保護(hù)，最大限度保證用戶交易的安全性。同時(shí)，由于過分強(qiáng)調(diào)安全性，容易造成銀行卡丟失后資金難以取回的局面。理財(cái)通要求原安全卡 掛失后需銀行開具掛失證明，才能辦理安全卡更換，造成客戶使用極大不便，嚴(yán)重影響客戶體驗(yàn)。

安全機(jī)制：財(cái)付通為微信理財(cái)通打造一整套的安全機(jī)制和手段。這些機(jī)制和手段包括：硬件鎖、支付密碼驗(yàn)證、終端異常判斷、交易異常實(shí)時(shí)監(jiān)控、交易緊急凍結(jié)等。這一整套的機(jī)制將對(duì)用戶形成全方位的安全保護(hù)。

賠付支持：財(cái)付通與中國(guó)人保財(cái)險(xiǎn)（PICC）達(dá)成戰(zhàn)略合作，如果出現(xiàn)微信理財(cái)通賬戶被盜被騙等情況，經(jīng)核實(shí)確為財(cái)付通的責(zé)任后，將在第一時(shí)間進(jìn)行全額賠付；對(duì)于其他原因造成的被盜被騙，財(cái)付通將配合警方，積極提供相關(guān)的證明和必要的技術(shù)支持，幫用戶追討損失。

春節(jié)之前互聯(lián)網(wǎng)金融理財(cái)產(chǎn)品收益率一路上漲。1月26日，微信理財(cái)7天年化收益率達(dá)到了7.9020%。余額寶節(jié)前的收益率低于理財(cái)通，7日年化收益率也在6.4%-6.45%之間。

這種增長(zhǎng)態(tài)勢(shì)未能持續(xù)。從2月4日到2月7日，余額寶7日年化收益率下降到6.04%-6.09%之間，理財(cái)通最近7日年化收益率降到6.756%。

經(jīng)過多天小范圍測(cè)試，微信理財(cái)通昨天正式上線。理財(cái)通背后對(duì)接的是華夏財(cái)富寶貨幣基金合作，該基金最近的7日年化收益率非常“爭(zhēng)氣”，分別達(dá)到了7.3380%、7.394%、7.5290%。小伙伴們驚呼，收益率好高！本文就來(lái)說說為什么微信理財(cái)通收益率這么高。

根據(jù)天天基金網(wǎng)的統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)，華夏財(cái)富寶貨幣1月22日的7日年化收益率居第5位，前面還有大成現(xiàn)金增利貨幣B的13.8030%、南方現(xiàn)金通貨幣A的7.7600%等。排在后面的基金收益率都在3%到7%之間。余額寶最近三天的年化收益率為6.4%左右。

為什么貨幣基金收益率會(huì)有如此大的差別？對(duì)于這個(gè)問題，我曾經(jīng)請(qǐng)教了嘉實(shí)基金營(yíng)銷策劃部總監(jiān)鐘俊杰，他說，長(zhǎng)期來(lái)看，貨幣基金的收益差距會(huì)非常小，比如一年期收益率第一名的產(chǎn)品是4.85%，那第二名可能是4.84%。也就是說，一萬(wàn)元投資某個(gè)產(chǎn)品，一年之后可能僅僅幾元錢的差距。

事實(shí)確實(shí)如此，統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)顯示，最近1年貨幣基金收益率最高為南方現(xiàn)金增利貨幣4.8%，且前60名都在4.0%以上。

那么是什么造成貨幣基金7日年化收益率的差別？答案是兌現(xiàn)時(shí)期的差異。鐘俊杰介紹，貨幣基金投資的債券使用攤余成本法入賬，當(dāng)債券被賣出時(shí)，收益會(huì)一次性反應(yīng)在當(dāng)天的7日年化收益率當(dāng)中，造成7日年化收益率短時(shí)間內(nèi)增高。

通俗來(lái)講，比如貨幣基金100元買入一只債券，按照攤余成本法其成本是100元，但這只債券市場(chǎng)價(jià)格已經(jīng)達(dá)到101元，1元的收益并沒有反應(yīng)在每天的基金凈值中，只有當(dāng)債券賣出的時(shí)候，收益才會(huì)兌現(xiàn)，也就造成了基金收益的波動(dòng)情況。

隨著互聯(lián)網(wǎng)對(duì)于人們生活的侵入，互聯(lián)網(wǎng)理財(cái)已經(jīng)成為必然的事情，所以說了解互聯(lián)網(wǎng)理財(cái)產(chǎn)品的性質(zhì)，選擇合適的互聯(lián)網(wǎng)理財(cái)產(chǎn)品還是很有必要的。